Gedik Yatırım, çalışmasında S&P 500 endeksinde yer alan hisselerin teknik göstergelerine ilişkin değerlendirmelere yer verdi.

Raporda, hisselerin son bir yıl içinde gördüğü en düşük ve en yüksek seviyeler ile mevcut fiyatların bu dip ve zirve seviyelerine olan uzaklıklarının incelendiği belirtildi.

Ayrıca hisselerin kapanış fiyatlarının 10, 20, 50, 100 ve 200 günlük hareketli ortalamalara göre konumu hesaplandı. Yeni halka arzlarda yeterli veri bulunmaması nedeniyle hesaplanamayan hareketli ortalamaların ise boş bırakıldığı aktarıldı.

Hareketli ortalamaların üzerindeki fiyatlamaya işaret eden pozitif değerlerin mavi, ortalamaların altındaki fiyatlamayı gösteren negatif değerlerin ise kırmızı renkle ifade edildiği kaydedildi. Raporda, ortalamaların üzerinde hareket eden hisselerde teknik görünümün daha güçlü olduğuna dikkat çekildi.

Çalışmada Relatif Güç Endeksi'nin (RSI) de değerlendirildiği belirtilirken, indikatörde 30 ve 70 seviyelerinin referans olarak kullanıldığı ifade edildi. RSI'ın 70 seviyesinin üzerine çıkmasının aşırı alıma, 30 seviyesinin altına gerilemesinin ise aşırı satıma işaret edebileceği aktarıldı.

RSI değerlerinde 50 seviyesinin orta nokta olarak kabul edildiği, 50'nin üzerindeki değerlerin yükseldikçe koyulaşan yeşil, 50'nin altındaki değerlerin ise düştükçe koyulaşan kırmızı renklerle gösterildiği bildirildi.

Raporda MACD histogram göstergesinin de teknik görünümde önemli bir gösterge olduğu belirtildi. Histogramın, MACD çizgisi ile sinyal çizgisi arasındaki farkı gösterdiği ve bu farkın sıfıra yaklaşmasının veya sıfırdan uzaklaşmasının piyasa momentumunun gücü hakkında bilgi verdiği ifade edildi.

Histogramın pozitif olmasının MACD çizgisinin sinyal çizgisinin üzerinde olduğunu ve yükseliş yönlü momentumun baskın bulunduğunu gösterdiği belirtilirken, negatif değerlerin ise düşüş yönlü momentumun öne çıktığına işaret ettiği kaydedildi.

Directional Movement Endeksi'nde (DI+ ve DI-) ise fiyat hareketlerinin yönüne ilişkin göstergeler ele alındı. Fiyatların yükseldiği dönemlerde pozitif yönlü hareketin bir türevi olan DI+'nın yükseldiği, DI+ ile DI- arasındaki farkın DI+ lehine açılmasının yukarı yönlü trendi desteklediği belirtildi.

Buna karşılık fiyatların gerilediği dönemlerde DI-'nin yükseldiği ve farkın DI- lehine açılmasının aşağı yönlü trendin varlığına işaret ettiği ifade edildi. DI+ ile DI- arasındaki farka bağlı hesaplanan değer pozitif olduğunda yeşil, negatif olduğunda ise kırmızı renk kullanıldığı aktarıldı.

Gedik Yatırım, çalışmanın temel amacının hisseler için doğrudan al veya sat sinyali üretmek olmadığını vurguladı. Raporda, teknik göstergelerin tek başına alım veya satım kararı vermek için kullanılmasının her zaman sağlıklı sonuçlar üretmeyebileceği belirtildi.

Kurum, çalışmanın yatırımcılara hisselerin mevcut teknik görünümleri ve indikatör değerleri hakkında bilgi sunmayı amaçladığını ifade etti.

Ayrıca hareketli ortalamaların üzerinde seyreden hisselerde teknik görünümün daha güçlü olabileceği, ancak RSI gibi göstergelerin üst referans seviyelerinin üzerine çıkmasının aynı zamanda hissede yorulma ve olası bir düzeltme riskine işaret edebileceği değerlendirmesinde bulundu.